破产重整利弊分析

利弊分析简要报告

渑池县人民政府：

***有限公司（下称***）因资不抵债、明显缺乏清偿能力，于近期向人民法院申请破产重整。现将仰韶生化破产破产重整的利弊分析，简要报告如下：

一、企业现状

企业简介：***成立于**年**月，注册资金***万元，是一家集生产、科研、销售于一体的民营股份制生物技术企业。拥有产业化生产线3条，可年产各种剂型***等**制品***吨，生产规模居国内同行业**、全省**，是国内最大的***产销基地，拥有自营进出口经营资格。现有员工215人，其中技术人员56人。目前企业处于正常生产状态。

盈亏分析：从短期偿债能力来看，近三年公司流动比率、速动比率接近1:1，远远低于正常2:1的比率水平，同样作为长期偿债能力的资产负债率，近三年均高出100%，资不抵债。

目前困境：由于为其他企业担保并还债、新添环保设备投资等，***目前处于经营亏损且资不抵债状态，严重缺乏生产经营资金。

企业前景：***产业已经成为生物技术领域的前卫产业和21世纪最有希望的新兴产业之一，年均保持20%左右的复合增长率高速发展。***近年来虽陷入资金困境，但在新产

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品研发储备、前景规划、产能配套、营销推广、品牌树立等方面为今后跨越式发展奠定了扎实的核心基础并提供了强劲的动力支撑，加之近年国家政策的持续倾斜以及行业市场不断呈现出的井喷态势，***具备了大发展、大跨越的优良基础条件，发展前景广阔无比。

二、破产重整简介

破产重整是我国破产法拯救濒临破产企业的重要制度之一。其核心是债权人部分豁免企业债务、适当延长偿债期限，或者债权人将自己的债权全部或者部分转为股权，法院解除对企业的财产保全和执行措施，企业设法注入部分资产或者进行资产、营业的重新组合，从而使企业减负增利、焕发新的生机。其最大的特征是，企业的财产和营业得以存续。

破产重整的程序是，申请-受理-指定管理人-通知债权人-债权登记-财务审计（非必须程序）-财产评估-第一次债权人会议（债权核查确认-选举债委会成员等等）-管理人制作破产重整计划草案-第二次债权人会议（分组表决，分为财产担保债权组、职工债权组、税务债权组、普通债权组表决）-各组均通过后人民法院裁定通过破产重整计划草案-执行破产重整计划草案。

三、破产重整利弊分析

1、利。企业得以重生，营业和财产得以存续；法院受理之日起，所有债务利息停止计算；经法定程序批准，可以设置较长的偿债期，也可以对债务进行部分减免（减免的债务，经过法院裁定批准后不再清偿）；职工债权全额清偿，既有利于保障劳动者合法权益，也有利于维护社会稳定；企业的证照等手续可以保留，或者转为新公司使用。最好的结果，企业轻装前进，换发新的生机。

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2、弊。弊端是如果债权人会议不能通过破产重整计划草案，可能转入破产清算程序，企业的所有资产将被拍卖、变卖清偿债务。

四、分析意见

破产重整是挽救仰韶生化的法律路径，也是目前的最佳路径。3 3

****有限公司

二〇一*年*月*日